本周，創(chuàng)業(yè)板改革并試點(diǎn)注冊制將正式開啟審議模式。從周一開始，創(chuàng)業(yè)板上市委將陸續(xù)召開4場審議會議，審議鋒尚文化等14家企業(yè)的首發(fā)申請，以及天能重工和樂歌股份2家公司的再融資申請。

上市委審議結(jié)果揭曉后，創(chuàng)業(yè)板改革并試點(diǎn)注冊制將很快步入發(fā)行承銷階段。為進(jìn)一步保障創(chuàng)業(yè)板改革并試點(diǎn)注冊制穩(wěn)步實(shí)施，深交所理事會創(chuàng)業(yè)板股票發(fā)行規(guī)范委員會(下稱發(fā)行規(guī)范委)日前發(fā)出四大倡議，呼吁全體創(chuàng)業(yè)板發(fā)行人、保薦承銷機(jī)構(gòu)、買方機(jī)構(gòu)等相關(guān)參與方，理性、有序地開展或參與創(chuàng)業(yè)板IPO發(fā)行承銷業(yè)務(wù)，共建資本市場良好生態(tài)。

14家公司首發(fā)申請本周審議

周一，資本市場將迎來創(chuàng)業(yè)板試點(diǎn)注冊制首場上市委審議會議，鋒尚文化、康泰醫(yī)學(xué)、龍利得的首發(fā)申請及天能重工向不特定對象發(fā)行可轉(zhuǎn)債的申請將飲“頭啖湯”。

緊接著，美暢新材、愛美客、藍(lán)盾光電、杰美特4家公司的首發(fā)申請將于周三審議，卡倍億、大宏立、安克創(chuàng)新、圣元環(huán)保的首發(fā)申請將于周四上會。周五，創(chuàng)業(yè)板上市委將召開第4次審議會議，審議回盛生物、愛克萊特、迦南智能3家公司的首發(fā)申請，以及樂歌股份向不特定對象發(fā)行證券融資1.42億元的申請。

上市委審議后，深交所將結(jié)合上市委的審議意見，出具發(fā)行人符合發(fā)行條件、上市條件和信息披露要求的審核意見或作出終止發(fā)行上市審核的決定。深交所審核通過的，將報(bào)證監(jiān)會注冊。

在證監(jiān)會完成注冊后，根據(jù)創(chuàng)業(yè)板IPO發(fā)行與上市指南，擬IPO企業(yè)最快12個工作日內(nèi)就能完成網(wǎng)上、網(wǎng)下發(fā)行，并在發(fā)行日之后第7個交易日就可安排上市。

四大倡議為創(chuàng)業(yè)板發(fā)行承銷護(hù)航

創(chuàng)業(yè)板改革并試點(diǎn)注冊制即將步入發(fā)行承銷階段。為切實(shí)發(fā)揮戰(zhàn)略投資者協(xié)同作用，引入中長期增量資金，促進(jìn)新股發(fā)行合理定價(jià)，實(shí)現(xiàn)創(chuàng)業(yè)板注冊制下IPO發(fā)行承銷業(yè)務(wù)規(guī)范透明、平穩(wěn)有序，發(fā)行規(guī)范委在日前召開的2020年第二次工作會議上，發(fā)出進(jìn)一步保障創(chuàng)業(yè)板規(guī)范發(fā)行的倡議，從審慎開展戰(zhàn)略配售、優(yōu)化報(bào)價(jià)形成機(jī)制、便利簡化業(yè)務(wù)操作等方面，提出多條針對性措施。

發(fā)行規(guī)范委倡議，創(chuàng)業(yè)板發(fā)行人、保薦承銷機(jī)構(gòu)和買方機(jī)構(gòu)等，切實(shí)強(qiáng)化責(zé)任意識、規(guī)范意識、風(fēng)險(xiǎn)意識，促進(jìn)資本市場穩(wěn)定、健康運(yùn)行，理性、有序開展或參與創(chuàng)業(yè)板IPO發(fā)行承銷業(yè)務(wù)。

由于創(chuàng)業(yè)板試點(diǎn)注冊制不再要求券商對其保薦的所有項(xiàng)目進(jìn)行強(qiáng)制跟投，發(fā)行規(guī)范委倡議，保薦承銷機(jī)構(gòu)勤勉盡責(zé)履行戰(zhàn)略投資者核查義務(wù)和持續(xù)督導(dǎo)職責(zé)，合規(guī)辦理保薦機(jī)構(gòu)相關(guān)子公司跟投與發(fā)行人高級管理人員、核心員工通過專項(xiàng)資產(chǎn)管理計(jì)劃參與戰(zhàn)略配售，審慎選擇與發(fā)行人具有切實(shí)可行戰(zhàn)略合作關(guān)系、能夠引入重要戰(zhàn)略資源的產(chǎn)業(yè)鏈優(yōu)質(zhì)龍頭企業(yè)等投資主體參與戰(zhàn)略配售。

發(fā)行規(guī)范委還倡議，便利簡化部分業(yè)務(wù)操作，確保安全穩(wěn)定運(yùn)行。首次公開發(fā)行股票數(shù)量低于8000萬股且預(yù)計(jì)募集資金總額不足15億元的發(fā)行人不采用累計(jì)投標(biāo)詢價(jià)方式確定發(fā)行價(jià)格，也不采用超額配售選擇權(quán)。

此外，發(fā)行規(guī)范委倡議機(jī)構(gòu)投資者有效行使職責(zé)，優(yōu)化報(bào)價(jià)形成機(jī)制。除以封閉方式運(yùn)作的創(chuàng)業(yè)板主題公募基金與戰(zhàn)略配售基金外，其他網(wǎng)下機(jī)構(gòu)投資者及其管理配售對象賬戶持有深市市值門檻不低于6000萬元。

與會委員表示，倡議內(nèi)容廣泛征求了市場參與者意見建議，符合注冊制改革要求，符合創(chuàng)業(yè)板客觀實(shí)際，將全力支持、堅(jiān)決執(zhí)行、作出表率。本次倡議提出的相關(guān)措施屬于創(chuàng)業(yè)板試點(diǎn)注冊制初期的階段性安排，發(fā)行規(guī)范委將根據(jù)市場情況適時調(diào)整。

發(fā)行規(guī)范委是IPO買賣雙方商議溝通的平臺，通過發(fā)揮行業(yè)自律管理作用，規(guī)范創(chuàng)業(yè)板股票發(fā)行與承銷行為，引導(dǎo)市場形成穩(wěn)定合理預(yù)期。深交所有關(guān)負(fù)責(zé)人表示，深交所充分尊重和支持發(fā)行規(guī)范委作出的倡議，將積極關(guān)注發(fā)行人、保薦承銷機(jī)構(gòu)遵守倡議情況。同時，將認(rèn)真貫徹證監(jiān)會“四個敬畏、一個合力”要求，堅(jiān)持“開明、透明、廉明、嚴(yán)明”，攜手各方主體共建資本市場良好生態(tài)，引導(dǎo)更多要素資源投入創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)領(lǐng)域，促進(jìn)形成公平合理有效的發(fā)行定價(jià)機(jī)制，合力推動創(chuàng)業(yè)板改革并試點(diǎn)注冊制穩(wěn)起步、開好局。

標(biāo)簽： 承銷